Associated Bank Limited (ABL) (урду: الالائیینر لمینر لمینر) - пакистанский коммерческий банк со штаб-квартирой в Лахоре, Пенджаб, Пакистан. Является дочерней компанией Ibrahim Group.

Он был создан в 1942 году под названием Australasia Bank. Он был переименован в Allied Bank of Pakistan в 1974 году из Australasia Bank Limited, а Sarhad Bank Ltd, Lahore Commercial Bank Ltd и Pak Bank Ltd также были объединены.

История

1942-1974: Первые несколько лет

Union Bank был создан 3 декабря 1942 года, ранее известный как Австралазийский банк в Лахоре с первоначальным капиталом в 120 000 рупий. Он был основан Хаваджей Баширом Буксом, сыном торговцем шелком. Отец Хаваджи Башира Букса был родом из Кашмира и поселился в Лахоре после того, как в юном возрасте осиротел. Он обучался шелководству, а затем переехал в Мумбаи в 1880-х годах, чтобы работать с торговцами шелком. Набрав опыт и много путешествуя, он основал свой собственный успешный шелковый бизнес в Перте, Австралия. Родившийся в 1911 году, Башир Букс сначала присоединился к торговле шелком своего отца, но позже решил заняться банковской отраслью. После раздела Индии банк пережил значительный рост и успех, так как многие крупные индийские банки покинули Пакистан.

1974-1991: Национализация, слияние и спасение

В 1974 году в соответствии с политикой национализации премьер-министра Зульфикара Али Бу Банк Австралазии объединился с Sarhad Bank, Lahore Commercial Bank и Bank of Pakistan, чтобы стать одним из пяти национализированных коммерческих банков в Пакистане.

После эпохи национализации банковская отрасль Пакистана столкнулась с серьезными финансовыми проблемами. К 1988 году пять государственных банков, включая Allied Bank, ежегодно обходились правительству в эквивалент 8,8% ВВП страны из-за частых дотаций.

1991-2000: выкуп менеджментом, коррупция и упадок

Allied Bank был приватизирован и куплен его сотрудниками в 1991 году. За этот период произошло несколько выкупов сотрудников, в том числе приобретение подразделения удобрений Exxon в Пакистане. Многие предполагали, что выкуп сотрудников Allied Bank приведет к созданию успешного банка, принадлежащего сотрудникам. Однако этот оптимизм оказался ошибочным. Allied Bank по-прежнему работает так же, как и во время национализации, и, в отличие от сотрудников ExxonMobil, хорошо знакомых с операциями в частном секторе, борется с неэффективностью и плохой кредитной практикой. В то время как MCB Bank продемонстрировал улучшение после приватизации, Allied Bank продолжает сталкиваться с финансовыми трудностями. Неработающие кредиты банка увеличились с 16% в 1993 году до 36% в 2003 году. Первые два генеральных директора, назначенные после приватизации, были заключены в тюрьму по обвинению в коррупции, и Allied Bank стал единственным пакистанским банком, дважды прошедшим процесс приватизации.

В 1999 году крупный клиент Allied Bank взял крупный кредит, чтобы приобрести 35% акций банка. Однако затем клиент не выплатил кредит. Государственный банк Пакистана (SBP), которому принадлежит 49% Union Bank, вмешался и не позволил сотрудникам передать свои акции сторонним акционерам.

2000-настоящее время: очистка, вторая приватизация и рост

После формирования правительства Мушаррафа Ишрат Хусейн был назначен губернатором Национального банка. Он пришел к выводу, что Union Bank нуждается во втором раунде приватизации.

В 2000 году правительство назначило Халида Шервани, бывшего исполнительного директора Union Bank Limited, возглавить новую управленческую команду. Шервани реализовал программу сокращения расходов, которая включала закрытие 194 неэффективных отделений и увольнение 2228 сотрудников в течение четырех лет. Хотя изначально эти меры были непопулярны, они были поддержаны быстро развивающейся экономикой, предоставляющей альтернативные возможности трудоустройства.

В августе 2001 года Хуссейн заменил трех членов правления, включая председателя, чтобы укрепить руководство банка. К февралю 2004 года Union Bank достаточно стабилизировался, чтобы правительство и ГБП снова рассмотрели вопрос о приватизации. Однако баланс банка оставался слабым, коэффициент неработающих кредитов на конец 2003 года составлял 35,7%.

Была разработана новая стратегия приватизации, которая предусматривала выпуск новых акций, а не продажу существующих акций. Этот подход гарантировал, что все деньги, введенные покупателем, пойдут непосредственно в банк. Шесть сторон подали заявки на участие в Allied Bank, при этом Askari Bank, NIB Bank и Ibrahim Group вышли в финальный раунд. Текстильный и энергетический конгломерат Ibrahim Group признал преимущества прямой рекапитализации банка. После того, как другие участники торгов отказались от участия, Ibrahim Group купила 75% акций Allied Bank за 14,40 млрд рупий (237 млн долларов).

После приобретения Allied Bank компанией Ibrahim Group Халид Шервани был повторно назначен генеральным директором. Шервани стремится продолжить свою работу и стремится закрепить свой успех в качестве специалиста по оздоровлению. По мере роста финансовой устойчивости банка он планирует расширять филиальную сеть и диверсифицироваться в другие финансовые услуги, такие как управление активами.

Под руководством Шервани расходы банка в процентах от выручки продолжали снижаться, в то время как депозиты в каждом отделении росли быстрее, чем в среднем по отрасли, сокращая значительный разрыв. Чистая прибыль росла в среднем на 14,8% в год до 4,10 млрд рупий (67,10 млн долларов) с 2005 по 2007 год. Кроме того, депозиты выросли в среднем на 27,8% с 2004 года по конец 2007 года, достигнув 263 миллиардов рупий (4,30 миллиарда долларов). Успеху Шервани способствовали три ключевых фактора: среда роста процентных ставок и снижения стоимости депозитов, способность привлекать новые депозиты от бизнес-сообщества Фейсалабада благодаря репутации Ibrahim Group и решение проблемных кредитных вопросов до приватизации. Во время его пребывания в должности эти факторы сыграли важную роль в обеспечении прибыльности Allied Bank.

Хотя эффективное руководство Шервани очевидно, важно отметить, что его пребывание в должности с 2004 по 2007 год совпало с периодом общего финансового процветания. Ему удалось стабилизировать банк к 2004 году, что ни один из его предшественников не смог сделать с 1974 года, заложив прочную основу для будущего роста и сделав банк готовым к продаже.

В октябре 2007 года Шервани ушел в отставку до того, как мировая и пакистанская финансовая система пережила серьезные потрясения. Он покинул Union Bank с похвальным послужным списком, хотя это не будет его последний срок на посту руководителя банка.

В ноябре 2007 года, незадолго до серьезного мирового финансового кризиса, Афтаб Манзур сменил Халида Шервани на посту генерального директора Union Bank. Несмотря на сложные условия, Манзуру удалось увеличить прибыльность банка в среднем на 29,3% в год, достигнув к середине 2010 года 7,70 млрд рупий (92,60 млн долларов). Успех Манзура объясняется его осмотрительным подходом к расширению активов, удерживающим ставку неработающих кредитов ниже 7,4% на протяжении всего срока его пребывания в должности и не превышающим 8,2% даже через год после того, как он покинул свой пост. Среднегодовые темпы роста кредитного портфеля составили 14,1%, что соответствует среднему уровню инфляции 14,2% в год.

В мае 2010 года Манзур решил покинуть Allied Bank по неизвестным причинам, а Халид Шервани был повторно назначен генеральным директором.

В декабре 2014 года правительство Пакистана продало оставшуюся долю в 11,5% в ABL за 14,40 млрд пакистанских рупий. Сделка была завершена по цене исполнения 110 рупий за акцию, в результате чего у правительства осталось 131,30 миллиона акций.

В сентябре 2018 года ABL открыла исламское банковское обслуживание Aitebar, соответствующее шариату, через свою сеть из 117 специализированных отделений исламского банкинга в 53 крупных городах Пакистана. Владельцы исламских счетов также могут вносить и снимать средства в исламских окнах в традиционных отделениях.

В 2020 году Allied Bank был включен в утечку информации об отмывании денег FinCEN, опубликованную Bzzfeed News и Международным консорциумом журналистов-расследователей (ICIJ). В 2011 и 2012 годах было отмечено 12 подозрительных транзакций.

Кредитный рейтинг

По состоянию на 2023 год пакистанское рейтинговое агентство (PACRA) поддерживает долгосрочный кредитный рейтинг Allied Bank Ltd на уровне AAA [Triple A] и краткосрочный кредитный рейтинг банка на уровне A1 + [A One Plus].

Признание

• Приз за выдающиеся достижения в области исламских финансов от правительства Пенджаба, Пакистан
• Банкир года в Пакистане в 2022 году
• Asia Money Awards 2023 - Лучший диверсифицированный и инклюзивный банк в Пакистане в 2023 году
• Finance Asia 2023 - Лучший отечественный банк