Yrityksen yleiskatsaus ja perustamisen tausta 🚀
Vuonna 2017 perustettu Finteum on fintech-startup (Finteum Ltd, rekisterinumero 11370398), joka on rekisteröity Lontoossa, Isossa-Britanniassa. Ydintiimiin kuuluvat toimitusjohtaja Brian Nolan ja teknologiajohtaja Zbigniew Czapran, joilla on taustaa fintechistä, hajautetun tilikirjan teknologiasta ja pankkien kassanhallinnasta.
Ydintehtävä ja liiketoiminnan asemointi
Finteum on sitoutunut rakentamaan maailmanlaajuisia pankkien välisiä päivänsisäisiä likviditeettimarkkinoita, jotta voidaan ratkaista perinteisten pankkien päivänsisäisen likviditeetin hallinnan ongelma. Ne auttavat pankkeja optimoimaan pääomatehokkuutta ja pääoman käyttöä ottamalla käyttöön lyhytaikaisia kaupankäyntityökaluja, kuten päivänsisäisiä valuutanvaihtosopimuksia ja vakuusrepoja, sekä täsmäyttämällä transaktioita hajautettujen tilikirjojen avulla.
Tekninen arkkitehtuuri ja alustan ominaisuudet
DLT-ohjainmoottori
Alusta perustuu R3:n Cordaan Rakennettu käyttämällä luvallista ketjumallia turvallisten, säänneltävien ja erittäin yhteentoimivien tapahtumien varmistamiseksi.Välitön transaktioiden selvitysmekanismi
tukee transaktioiden ja selvitysten suorittamista muutamassa minuutissa, jolloin vältytään perinteisiltä T+1-viiveiltä tai jopa pidempään.Saman päivän likviditeettituotteet tukevat
valuuttaswapeja: Tuntikohtainen lainaus ja varojen takaisinmaksu pankkien välillä;
Repo (takaisinostosopimus): Lyhytaikaisen rahoituksen saaminen arvopaperivakuuksien avulla;
Tulevaisuudessa se laajenee tukemaan arvopaperilainausta ja muita likviditeettiinstrumentteja.
Selvityksen neutraaliusmekanismi
Se voidaan liittää useisiin selvityskanaviin, kuten RTGS-järjestelmään, Fnality-maksujärjestelmään ja TP ICAP MTF -markkinoihin "selvitysneutraaliuden" tarjoamiseksi.
Tuotesovellusten ja toimialan käyttöönotto
Heinäkuussa 2024 UBS ja CIBC käyttivät Finteum-alustaa maailman ensimmäisen saman päivän EUR/USD FX -swap-kaupan toteuttamiseen, joka saatiin päätökseen muutamassa minuutissa. Tilitys päättyy samana päivänä.
Huhtikuun pilottipäivänä simulaatiotestiin osallistui yli 14 globaalia pankkia. Repo-kaupankäynnin on tarkoitus käynnistää vuoden 2024 loppuun mennessä.
ACI World Congress 2025 -tapahtumassa Pariisissa Finteum kutsuttiin osallistumaan alan innovaatiofoorumiin, jossa esiteltiin alustan arvoa ja ekologista vetovoimaa.
Markkinoiden hinnoittelumalli ja arvolupaus
Vähennä HQLA:n käyttökustannuksia: Päiväkauppa auttaa pankkeja vähentämään korkealaatuisten likvidien omaisuuserien redundanssia, mikä säästää kymmeniä miljoonia dollareita pääomakustannuksissa.
Täytä aukko perinteisessä mekanismissa: Keskuspankin kiintiö- ja manuaaliseen virtausrajoitusjärjestelmään verrattuna alusta tarjoaa läpinäkyvän, turvallisen ja mitattavissa olevan automaattisen täsmäytyskanavan.
Avoin pääsy ja yhteentoimivuus: Suunniteltu asutusneutraaleiksi markkinoiksi, jotka tukevat useiden ekologisten rakenteiden osallistumista ja vastaavat eri pankkijärjestelmien integraatiotarpeisiin.
Rahoitus ja tiimidynamiikka
Syyskuussa 2022 ensimmäinen rahoituskierros saatiin päätökseen, ja se keräsi noin 1,3 miljoonaa puntaa (siemen) SuperSeedin johdolla.
Virtaviivaistettu tiimi (2–10 henkilöä), joka keskittyy kasvavaan teknologiaan ja taloudelliseen osaamiseen; Viimeaikaiset rekrytoinnit DevOps-, back-end- ja muihin tehtäviin.
Kumppanit ja ekosysteemiyhteistyö
Syvällinen yhteistyö TP ICAP:n, Fnalityn ja R3:n kanssa teknologian yhteisrakentamisen ja markkinoinnin saavuttamiseksi.
Osallistui Innovate UK -rahoitusprojektiin (86 tuhatta puntaa) saman päivän Repo-alustan kehittämiseksi.
Useat Tier 1 -pankit (esim. NatWest, Barclays, BNY Mellon, Citi) osallistuivat testaukseen ja käyttöönottoon.
kilpailuedut ja riskit
Edut:
Innovatiivinen markkina-asemointi: Ensimmäinen erä, joka tukee saman päivän FX Swap + Repoa pankkien välinen DLT-alusta;
Sääntelyystävällinen ja vaatimustenmukainen suunnittelu: FCA on hyväksytty TP ICAP:n nimetyksi edustajaksi liiketoimien järjestämiseen;
Pääoman ja kustannusten optimointi on selkeää: säästä HQLA:n pääoma pankeille ja heijasta taloudellisia hyötyjä;
Vahva tekninen perusta: Viranomaisketju, DLT:n nopea toteutus ja clearing-suorituskykyedut.
Riskit ja haasteet:
Markkinoinnin monimutkaisuus: edellyttää, että useat pankkijärjestelmän osallistujat sopivat alustasta ja pääsevät siihen;
Vaatimustenmukaisuus ja sääntelyn kehitys:D LT:n sääntely-ympäristö on edelleen epävarma sen asemassa rahoitusinfrastruktuurissa.
Telakointiesteet: Integrointi RTGS- ja maksujärjestelmiin edellyttää teknisten standardien ratkaisemista ja rajapintaongelmien selvittämistä.
Riippuvuus pääoman laajuudesta ja toiminnasta: Alustan kehittäminen edellyttää pääomapoolin kokoa vastaamaan yhteensovittamistarpeita.
Kehityspolku ja näkymät
Lyhyen aikavälin tavoite (2025):
REPO-kaupankäynnin virallinen käynnistäminen samana päivänä;
laajentaa yhteistyötä suurten ja keskisuurten pankkien kanssa, myös Aasian ja Euroopan markkinoilla;
Optimoi tapahtumien kaistanleveys ja järjestelmän vakaus.
Keskipitkän ja pitkän aikavälin tavoitteet (2–3 vuotta):
Laajennetaan arvopaperilainaustuotteita;
rakentaa alueiden välisen likviditeettimarkkinaverkoston;
Pääsy keskuspankkien digitaalisiin valuuttoihin (CBDC) ja murto-osaisiin maksujärjestelmiin, kuten Fnality;
Lanseerasimme API-modulaarisuuden tukemaan white label -ratkaisuja ja paikallisia pankkien käyttöönottoja.
Yhteenveto
Finteum on DLT:llä rakennettu maailmanlaajuinen päivänsisäinen likviditeettimarkkinatulevaisuuteen suuntautuvien FinTech-startup-yritysten kanssa. Se tarjoaa pankeille päivänsisäisiä FX Swap- ja Repo-markkinoita teknologia- ja markkinainnovaatioiden avulla, optimoimalla pääoman käyttöä ja pääomakustannuksia. Vuonna 2024 toteutettujen transaktiotapausten, keskeisten toimialayhteistyön ja viranomaistunnustusten myötä Finteumilla on potentiaalia asettaa vertailukohta alalla. Tulevaisuudessa tuoteiteraation, ekologisen laajentumisen ja kansainvälisen laskeutumisen myötä se voi muodostaa polkuriippuvuuden globaaleilla likviditeettimarkkinoilla.
