会社概要と設立の背景🚀
2017年に設立されたFinteumは、英国ロンドンで登録されたフィンテックスタートアップ(Finteum Ltd、登録番号11370398)です。 コアチームには、フィンテック、分散型台帳テクノロジー、銀行財務管理のバックグラウンドを持つ CEO の Brian Nolan 氏と CTO の Zbigniew Czapran 氏が含まれます。
コアミッションとビジネスポジショニング
Finteumは、グローバルな銀行間日中流動性市場の構築に取り組んでいます、従来の銀行の日中流動性管理の問題を解決します。 これらは、日中FXスワップや担保レポなどの短期取引ツールを導入し、分散型台帳を介した取引をマッチングすることで、銀行の資本効率と資本占有の最適化を支援します。
技術アーキテクチャとプラットフォーム機能
DLT ドライバー
エンジン プラットフォームは R3 の Corda に基づいています 許可されたチェーン モデルを使用して構築され、安全で規制可能で相互運用性の高いトランザクションを保証します。即時取引清算メカニズムにより
、取引と決済が数分で完了することをサポートし、従来の T+1 の遅延やそれ以上の遅延を回避します。即日流動性商品は
FXスワップをサポートしています:銀行間の資金の時間単位の貸し出しと返済。
レポ(買戻し契約):有価証券担保を通じて短期資金を得る。
将来的には、有価証券貸付やその他の流動性商品をサポートするように拡大する予定です。
決済中立性メカニズム
RTGSシステム、Fnality決済システム、TP ICAP MTF市場など、さまざまな決済チャネルに接続して「決済中立性」機能を提供できます。
製品のアプリケーションと業界の実装2024
年 7 月、UBS と CIBC は Finteum プラットフォームを使用して世界初の同日 EUR/USD FX スワップ取引を実行し、数分以内に完了しました。 決済は同日に終了します。
4月の試験運用当日、14社以上のグローバル銀行がシミュレーションテストに参加した。 2024年末までにライブレポ取引を開始する予定です。
パリで開催されたACI World Congress 2025で、Finteumは業界イノベーションフォーラムに招待され、そのプラットフォームの価値とエコロジーな魅力を紹介しました。
市場価格モデルと価値提案
HQLA 占有コストの削減: デイトレードは、銀行が高品質の流動資産の冗長性保持を減らし、数千万ドルの資本コストを節約するのに役立ちます。
従来のメカニズムのギャップを埋める:中央銀行の割当や手動のフロー制限スキームと比較して、プラットフォームは透明で安全かつ測定可能な自動マッチングチャネルを提供します。
オープンアクセスと相互運用性: 決済中立市場として設計され、複数の生態構造の参加をサポートし、さまざまな銀行システムの統合ニーズを満たします。
資金調達とチームダイナミクス
2022年9月、SuperSeedが主導して約130万ポンド(シード)を調達し、第1ラウンドの資金調達が完了しました。
テクノロジーと財務人材の成長に重点を置いた合理化されたチーム(2〜10人)。 DevOps、バックエンド、その他のポジションの最近の採用。
パートナーとエコシステムのコラボレーション
TP ICAP、Fnality、R3 と緊密に協力して、テクノロジーの共同構築とマーケティングを実現します。
同日レポプラットフォームを開発するためのInnovate UK資金調達プロジェクト(£86k)に参加しました。
いくつかの Tier 1 銀行 (NatWest、Barclays、BNY Mellon、Citi など) がテストと展開に参加しました。
競争上の優位性とリスク
利点:
革新的な市場ポジショニング: 同日 FX スワップ + レポをサポートする最初のバッチ 銀行間DLTプラットフォーム。
規制に優しく、準拠した設計:FCAは、取引を組織するためのTP ICAPの任命代表として承認されました。
資本とコストの最適化は明確です:銀行のHQLA資本占有を節約し、経済的利益を反映します。
強力な技術基盤: オーソリティ チェーン、DLT の高速実行、クリア パフォーマンスの利点。
リスクと課題:
マーケティングの複雑さ: 銀行システムの複数の参加者がプラットフォームに同意してアクセスする必要があります。
コンプライアンスと規制の進化:D LTは金融インフラにおける位置づけにおいて依然として不確実な規制環境に直面しています。
障害のドッキング: RTGS および決済システムとの統合には、技術標準を解決し、インターフェイスの問題をクリアする必要があります。
資本規模と活動への依存: プラットフォームの開発には、マッチングのニーズをサポートするための資本プールの規模が必要です。
発展の道筋と展望
短期目標 (2025
):同日に REPO 取引を正式に開始します。
アジアおよび欧州市場を含む大中規模銀行との協力を拡大する。
トランザクション帯域幅とシステムの安定性を最適化します。
中長期目標(2〜3年):
証券借入商品を拡大する。
地域を超えた流動性市場ネットワークを構築する。
中央銀行デジタル通貨 (CBDC) および Fnality などの端数決済システムへのアクセス。
ホワイトラベルソリューションとオンプレミス銀行の展開をサポートするAPIモジュール化を開始。
概要
Finteumは、DLTで構築されたグローバルな日中流動性市場です先進的なフィンテックスタートアップの。 テクノロジーと市場の革新を通じて銀行に日中のFXスワップおよびレポ市場を提供し、資本利用と資本コストを最適化します。 2024年に実施される取引事例、中核となる業界とのコラボレーション、規制当局の承認により、Finteumは業界のベンチマークを設定する可能性を秘めています。 将来的には、製品の反復、生態学的拡大、国際的な着陸により、世界の流動性市場に経路依存性が形成される可能性があります。
